Σημαντικά μεγαλύτερο μέγεθος αναμένεται να αποκτήσει τα επόμενα χρόνια η Real Consulting μετά την ολοκλήρωση της συγχώνευσης με την OTS, την οποία εξαγόρασε πρόσφατα με αντάλλαγμα μετοχές.
Η εταιρεία, υπενθυμίζεται, ανήκει στον Βαγγέλη Μαρινάκη.
Σύμφωνα με τις εκτιμήσεις που αναγράφονται στο Δνημερωτικό Δελτίο, το 2026 οι πωλήσεις θα ανέλθουν στα 75 εκατ. ευρώ και τα EBITDA στα 17,95 εκατ. ευρώ.
Σημειώνεται ότι για λόγους σύγκρισης η εταιρεια δημοσίευσε pro forma αποτελέσματα για το 2025.
Σύμφωνα με αυτά, τα προσαρμοσμένα EBITDA της Real Consulting ήταν στα 4,03 εκατ. ευρώ και της OTS στα 2,44 εκατ. ευρώ, άρα το σύνολο στα 6,47 εκατ. ευρώ, ενώ τα καθαρά κέρδη υπολογίζονται στα 3 εκατ. ευρώ.
Ο τζίρος των δύο εταιρειών στο πρώτο εξάμηνο ήταν στα 30,3 εκατ. ευρώ.
Αντιστοίχως, τα ίδια κεφάλαια του νέου σχήματος θα αυξηθούν στα 68,6 εκατ. ευρώ. Για το σύνολο του 2025 είχε δώσει εκτίμηση για EBITDA 14 εκατ. ευρώ, την οποία επαναλαμβάνει και το ενημερωτικό που δημοσίευσε και, για την ακρίβεια, εκτιμά περίπου 14,2 εκατ. ευρώ.
Παράλληλα, δημοσίευσε και pro forma μεγέθη για το 2024, όπου τα EBITDA θα ήταν 11,87 εκατ. ευρώ για τον ενοποιημένο όμιλο (7,3 εκατ. ευρώ από τη Real και 4,56 εκατ. ευρώ από την OTS).
Σημειώνεται πως, βάσει της συμφωνίας, θα εκδοθούν 9,2 εκατ. μετοχές για τους μετόχους της OTS, με τιμή διάθεσης τα 5,10 ευρώ.
Η Real Consulting σήμερα έχει 31,6 εκατ. μετοχές, άρα το νέο σύνολο θα είναι στα 40,83 εκατ. μετοχές. Επομένως, και η αποτίμηση διαμορφώνεται από περίπου 106 εκατ. ευρώ σήμερα.
Πώς διαμορφώνεται το μετοχολόγιο
Σήμερα, και πριν την εισαγωγή των νέων μετοχών, ο Νίκος Βαρδινογιάννης, μέσω της Onedealer Holdings, κατέχει το 18,34%, η Intracom το 7,9%, η Envitrus Investments του Δημοσθένη Στασινόπουλου το 6,53%, η Ireon Investments της Motor Oil το 6,977%, η Blue Oak του Δημήτρη Θεοδωρίδη το 5,116% και η Ambrosia Capital του Τάσου Αστυφίδη το 5,11%.
Υπενθυμίζεται πως, τον περασμένο Φεβρουάριο, μαζί με την ανακοίνωση της εξαγοράς της OTS, έγινε placement του 32,5% από τον Νίκο Βαρδινογιάννη και εισήλθαν στο μετοχικό κεφάλαιο τα παραπάνω ισχυρά ονόματα, πλην της Ambrosia που είχε τοποθετηθεί σημαντικά νωρίτερα και σε χαμηλότερα επίπεδα τιμών.
Λόγω των νέων μετοχών θα υπάρξει «αραίωση» των ποσοστών, με τη Red Arrow να αποκτά το 11,99%, τη Shub Holding το 9,07% και τη Blue Ventures το 5,99%.
Ο Νίκος Βαρδινογιάννης θα έχει ποσοστό 12,84%, η Intracom 5,5%, η Envirtus 4,57%, η Ireon 4,88%, η Blue Oak 3,58% και η Ambrosia 3,58%.
Ακολουθήστε το Business Daily στο Google news
