Σε χαμηλό τριμήνου το Χρηματιστήριο Αθηνων με βουτιά -4,52% στις τράπεζες

Δεύτερη μέρα ισχυρών πιέσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον Γενικό Δείκτη αλλά και τον τραπεζικό να γράφουν χαμηλό 3 μηνών. Μάλιστα, η αξία των συναλλαγών κινήθηκε σε υψηλά επίπεδα, λόγω και των προσυμφωνημένων συναλλαγών.

Οι ανησυχίες για τη χρηματοδότηση και τα κέρδη του τεχνολογικού κλάδου, αλλά και η νέα άνοδος των τιμών του πετρελαίου ήταν οι λόγοι της νέας πίεσης που ασκήθηκε στις μετοχές. Οι αποδόσεις των ομολόγων είχαν μικρές μεταβολές και παραμένουν σε υψηλά επίπεδα. Πτωτικά κινήθηκαν και οι μετοχές στην Ευρώπη, ενώ με πτώση άνοιξαν οι αγορές στις ΗΠΑ.

Ο Γενικός Δείκτης είχε απώλειες 2,22% και έκλεισε στις 2.530,46 μονάδες, με υψηλό τζίρο 733 εκατ. ευρώ, ενώ σε εβδομαδιαία βάση είχε απώλειες 3,18%. Λόγω πακέτου 106,9 εκατ. μετοχών στη Eurobank, ενισχύθηκαν σημαντικά οι συναλλαγές, αλλά και χωρίς τα πακέτα ο τζίρος ήταν πάνω από τον μέσο ημερήσιο.

Οι πιέσεις στη ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και η εκτίμηση της Santander

Η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ ήταν η μετοχή που πιέστηκε σημαντικά σήμερα, γράφοντας χαμηλό στα 36 ευρώ, αλλά στο τέλος οι αγοραστές κατάφεραν να περιορίσουν σημαντικά τις απώλειες. Οι πληροφορίες ότι η διοίκηση της εταιρείας ανέβαλε προσωρινά την έκδοση ευρωομολόγου ύψους 500 εκατ. ευρώ, λόγω υψηλού επιτοκίου, έφεραν αναστάτωση και μεγάλες πιέσεις.

Η νευρικότητα στην αγορά ομολόγων και τα καλά μεγέθη γ΄ τριμήνου των εν λειτουργία αυτοκινητοδρόμων της ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ καθιστούν τη μετοχή του Ομίλου υποδομών επενδυτική ευκαιρία, αναφέρει σε ενημερωτικό σημείωμα η Santander. 

Όπως εξηγεί ο οίκος, η απόφαση της ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ να μην προχωρήσει στην έκδοση ευρωομολόγου –κίνηση για την οποία, εξάλλου, διαθέτει χρονικό περιθώριο δώδεκα μηνών– θα πρέπει να εκληφθεί ως ένδειξη ισχύος και ως κίνηση προστασίας των μετόχων της.

Κι αυτό διότι ο Όμιλος διαθέτει «άφθονη» ρευστότητα σε επίπεδο μητρικής και, συνεπώς, δεν έχει ανάγκη να προχωρήσει σε έκδοση ομολόγου. Ως εκ τούτου, όπως σχολιάζει η Santander, η σημερινή χρηματιστηριακή αντίδραση στερείται βάσης και συνιστά επενδυτική ευκαιρία αγοράς (buying opportunity), ύστερα και από τις συμπαγείς επιδόσεις που εμφάνισαν οι αυτοκινητόδρομοι που ανήκουν στο χαρτοφυλάκιο παραχωρήσεων της ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ. 

Με τα δεδομένα αυτά, ο οίκος δίνει τιμή-στόχο 62 ευρώ, διατηρώντας σύσταση outperform.

Ο τραπεζικός δείκτης είχε απώλειες 4,52%, με όλες τις τράπεζες να καταγράφουν ισχυρή πτώση. HelleniQ Energy, Motor Oil, Titan και Αεροδρόμιο Αθηνών κινήθηκαν με άνοδο.

Διπλάσιες ήταν οι πτωτικές από τις ανοδικές μετοχές, ενώ Intertech, Frigoglass και Phoenix είχαν μεγάλη πτώση. Με άνοδο έκλεισαν ΕΧΑΕ, Safe Bulkers, Star Bulk και Δρομέας.

Η εικόνα της συνεδρίασης σήμερα

Με νέα ισχυρή πτώση ολοκληρώθηκε η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας στο Χρηματιστήριο Αθηνών, καθώς οι τραπεζικές ρευστοποιήσεις και το δυσμενές διεθνές κλίμα κράτησαν τους πωλητές σε θέση ισχύος. Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.530,46 μονάδες, με απώλειες 2,22%, έχοντας κινηθεί μεταξύ 2.513,95 και 2.578,84 μονάδων. Ο FTSE/ΧΑ Large Cap υποχώρησε κατά 2,41%, στις 6.457,97 μονάδες.

Η πίεση παρέμεινε εντονότερη στις τράπεζες, με τον κλαδικό δείκτη να διαμορφώνεται στις 2.832,50 μονάδες, σημειώνοντας πτώση 4,52%. Η αρνητική εικόνα είχε ευρύ χαρακτήρα, καθώς μόνον 29 μετοχές ενισχύθηκαν, ενώ 80 υποχώρησαν και 43 έκλεισαν αμετάβλητες. Η αξία των συναλλαγών εκτινάχθηκε στα 761,34 εκατ. ευρώ, με συνολικό όγκο 234,77 εκατ. μετοχών, κυρίως λόγω μεγάλων προσυμφωνημένων πράξεων στη Eurobank.

Στον FTSE 25, τα διυλιστήρια πρόσφεραν τις κυριότερες αντιστάσεις. Η Motor Oil κατέγραψε τη μεγαλύτερη άνοδο, με κέρδη 1,93%, και ακολούθησαν η HELLENiQ Energy με 1,37%, η Titan με 1,28%, ο Διεθνής Αερολιμένας Αθηνών με 0,78% και η ΕΥΔΑΠ με 0,58%. Θετικό πρόσημο εμφάνισε επίσης η Coca-Cola HBC, χωρίς όμως να μεταβάλει τη συνολική καθοδική τάση.

Στο επίκεντρο των πιέσεων οι τράπεζες

Στον αντίποδα, η Εθνική Τράπεζα σημείωσε τη μεγαλύτερη πτώση της υψηλής κεφαλαιοποίησης, χάνοντας 5,53%. Ακολούθησαν η Πειραιώς με απώλειες 5,21%, η Alpha Bank με 4,21%, η CrediaBank με 4,17% και η Optima bank με 3,99%. Η Eurobank υποχώρησε κατά 3,98%, ενισχύοντας περαιτέρω τις πιέσεις στον τραπεζικό δείκτη.

Η Eurobank συγκέντρωσε μακράν τον υψηλότερο τζίρο, ύψους 315,50 εκατ. ευρώ, από τον οποίο περίπου 261,85 εκατ. αφορούσαν προσυμφωνημένες συναλλαγές. Στη δεύτερη θέση βρέθηκε η Εθνική με 92,27 εκατ. ευρώ και στην τρίτη η Πειραιώς με 87,10 εκατ. ευρώ.

Το κλείσιμο του Γενικού Δείκτη κοντά στα χαμηλά της ημέρας επιβεβαίωσε την απουσία ουσιαστικής αγοραστικής αντίδρασης, παρά τη μικρή ανάκαμψη από το ενδοσυνεδριακό χαμηλό. Μετά τη δεύτερη διαδοχική έντονα πτωτική συνεδρίαση, το ενδιαφέρον στρέφεται πλέον στη δυνατότητα των 2.500 μονάδων να λειτουργήσουν ως τεχνικό ανάχωμα.

Η αυξημένη μεταβλητότητα και η σαφής υπεροχή των πωλητών αφήνουν εύθραυστη εικόνα για την έναρξη της επόμενης εβδομάδας, ενώ οι επενδυτές αναμένουν νέους εταιρικούς και διεθνείς καταλύτες. Το γεγονός ότι ο δείκτης δεν κατάφερε να επιστρέψει πάνω από τις 2.550 μονάδες υπογράμμισε την επιφυλακτικότητα και την ανάγκη σταθεροποίησης πριν από ουσιαστική ανάκαμψη.